Utbytteoppdatering – Januar 2016

Noen ganger er det bare latterlig. Og jeg er like latterlig.
I mine spådommer om en fremtid med «økende utbytter», så hadde jeg jo for lengst utsett mine to dårligste måneder. Vel – så feil kan man ta. Det var nemlig før BDI.TO halverte utbyttet, og KMI senket det med 75%. Og det latterlige var jo at – jeg ikke klarte å holde meg til egen strategi: redusert utbytte -> ut fra porteføljen.
Og når jeg att på til klarer å oppgradere ETF’en SDIV – 2 dager for sent til å få med utbyttet – da er det jo ikke mer en riktig at jeg får svi og dermed ryker på en skikkelig bunn-notering.
Når det er sagt så ble jeg så vidt reddet av en sen utbetaling fra BNS slik at jeg likevel klarer å karre meg over den dårligste utbyttesmåneden, men det ser ut til at jeg har problemer med å finne gode aksjer til gode priser med januar-utbetaling….

investment-320x202Januar måneds utbytter:

  • SDIV: 10,92 NOK
  • BDI: 22,14 NOK
  • O: 37,52 NOK
  • BNS: 91,44 NOK

Totalt Januar:
162,02 NOK
Totalt 2016:
162,02 NOK
(1,53% av målsetting)

La meg få utbryte i et lite: JUHU!
Med en målsetning for året på 10 614, går jeg liksom bare ca 722 kroner bak skjema i Januar. Men – jeg får håpe på bedre måneder. Jeg har jo handlet inn en del norske aksjer som betaler årlige utbytter, og de kommer jo i april, mai og juni 😉

Så har vi whatch-listen :
PM – Phillip Morris
STL – Statoil
CAT – Caterpillar
HCP – HCP Inc
IBM – International Business Machines
MAIN – Maine Street Capital
SFL – Ship Finance International

Etter å ha blitt kjørt ganske kraftig første halvdel av Januar, har markedsverdien til porteføljen min hentet seg nesten helt igjen den siste uken.
Jeg håper dog på å finne et godt kjøp eller to i første halvdel av februar.

Hvordan var din første måned i 2016?

Reklamer

Kjøp – Toronto Dominion Bank

buy4I takt med at aksjekursene verden over vakler på grunn av usikkerheten i Kina, så dukker det opp en og annen handelsmulighet som virker god.
Jeg har tidligere nevnt min uevne til å kjøpe på bunn og selge på topp, så jeg skal ikke på noen måter påstå at jeg vet bunnen her er nådd, men samtidig så er det en del interessante faktorer å tenke på.
Mitt siste kjøp er derfor:

The Toronto Dominion Bank (TD) er min andre canadiske bank (i tillegg til BNS).
Canada har som mange andre markeder merket uroen i Kina. Bare på de 4 første dagene av 2016 gikk TSX-indeksen i Toronto ned 500 poeng og vi vil antagelig fortsette å se dette utover året. Men Canada har vært i et Bear-marked godt over et års tid så fallhøyden og effekten av Kina-uroen er nok større i landet i sør. I likhet med Norge er mye av Canadas økonomi veldig avhengig av oljepriser og med den nedgangen oljeprisene har hatt de siste 1,5 årene er nok det meste av fallet allerede priset inn i aksjemarkedet.
TD er en av de 5 største bankene i Canada, og er den av de store som er mest representert i det amerikanske markedet og de nyter derfor godt av at den amerikanske dollaren er så sterk. Mye av inntektene kommer nemlig i USD. Om rentene fortsetter oppover i USA, så vil antagelig dollaren følge etter, og inntektene øker. Den canadiske dollaren synker riktig nok ikke like mye som den norske kronen, men med synkende oljepriser og svakere kurs, vil antagelig også de canadiske myndighetene hele tiden vurdere å senke rentene. Noe som igjen vil øke forskjellen mellom USD og CAD. Og siden TD faktisk er mer representert i det amerikanske markedet enn hjemme, vil de nyte godt av dette.

Som sagt så er allerede Canada i et bear-marked med en nedgang på 32% siden toppen i 2014. Jeg tror derfor at det meste av kursfallet er tatt ut.
Når da også TD utbetaler opp mot 4% utbytte og de handles for P/E på 12,1 mens estimatene fremover sier P/E på 9,9, så tror jeg at dette er en litt tryggere plass å være.
Q4 tallene sier at inntektene økte med 16,9% i 2015. Både inntekter og EPS overgikk estimatene og det forventes enda bedre tall nå grunnet sterk USD.

Så – Noen tørre tall ved handelen:

  • P/E: 12,1
  • Payout-ratio: 47%
  • 10-year EPS growth: 10,16%
  • 10-year revenue growth: 10,2%
  • Annual Dividend Yield: 3,75%

Jeg kjøpte 46 akjser til en kurs 36,30 og med denne handelen øker jeg mitt årlige utbytte med 62,67 USD….

Kjøp – Apple Inc.

buy4Det vil være løgn å si at 2016 har startet spesielt bra. Dow Johns er i skrivende stund ned neste 6% i år – på litt over en uke. Oslo Børs sin hovedindeks ned 7,62%. De fleste som uttaler seg i media er like negative som en 9-åring som blir sendt i seng før lørdagsgodteriet blir satt frem…. Hvorfor i all verden skal man da satse pengene sine på dette sjansespillet.
Min oppfatning er at det er nå man kan kjøpe seg inn i det man kaller «kvalitetsaksjer». De er for tiden lavt priset. Så – da aksjekurset gikk under 100$, så ble en av mine aktive ordre aktivert og jeg er nå deleier av verdens største selskap:

Apple skal man vel kanskje ikke behøve å presentere så mye. Ikke heller skal jeg gå inn på å analysere så veldig mye heller. Akkurat DET – finnes det hundrevis av andre som prøver seg på.
Men hvorfor velger jeg Apple? Det er jo ingen tradisjonell utbyttesaksje. Apple har hatt en formidabel vekst, og de har en vanvittig kontantbeholdning som de nå begynner å dele med seg til sine aksjeeiere. Yielden er ikke spesielt stor – 2% – men samtidig som jeg tror at Apple fortsatt kommer til å finne opp ting som vi enda ikke har skjønt at vi trenger, fortsatt kommer til å gjøre oss mer avhengig av betalbare app’er og musikk, fortsatt kommer til å forandre deler av hverdagen vår og på den måten fortsatt ha en stor kontantstrøm inn – så er det begrenset hvor mye de klarer å vokse.
Aksjen kommer til å stige bra noen år til, men når de nå da også åpner lommeboken, så ser jeg for meg ganske mange år fremover med økende utbytter fra år til år. Det jeg da tror – eller håper – jeg får igjen av det invisterte beløpet, vil være ganske så stort om en 10-15 år.

Noen tørre tall ved handelen:

  • P/E: 10,52
  • Payout-ratio: 21,48%
  • 10-year EPS growth: 45,10%
  • Annual Dividend Yield: 2,03%
  • 10-year Revenue Growth: 32,58

Jeg kjøpte 17 akjser til en kurs 99,95 og med denne handelen øker jeg mitt årlige utbytte med 35,36 USD (313 NOK)….

Kjøp – Archer Daniels Midland Company

buy4Det rakk bare bli den første børsdagen på det nye året, før enda en aksje ble festet til utbyttesporteføljen min. Dette er aksje nummer 18 i porteføljen – som vel da kan sies å nærme seg diversifisert. Det gjenstår dog enda en sektor eller to hvor jeg helt mangler aksjer, eller er undervektiget. Akkurat slik aksjemarkedet er nå om dagen er ikke det noe jeg tenker spesielt mye på. Da er det viktigere å finne de gode selskapene som er underpriset. Fokuset remover blir derfor ikke så mye på diversifisering i sektorer, og slik det ser ut nå så spiller det ikke så stor rolle det første halve året om en eller annen sektor blir litt større enn den andre. Dette vil jevne seg ut i løpet av 2016. Energi-sektoren vil jeg dog vente litt før jeg gjør noen flere handler i. Der blir det litt for usikkert for meg, kjenner jeg….

Archer-Daniels-Midland Company er et amerikansk selskap som videreforedler oljefrø, mais, hvete, kakao og andre jordbruksvarer og produserer proteinmåltider, vegetabilsk olje, mais-stivelse, søtningsmidler, mel, biodiesel, etanol og andre mat og fôr ingredienser.
Fra videreforedlingen av mais fremstiller de bl.a søtningsmidler, stivelse, sirup, glukose og druesukker; alkohol, aminosyrer og andre spesialiserte mat og dyrefôr ingredienser; etylalkohol; sitronsyre, laktater, sorbitol, xantangummi, og glykoler; og propylenglykol og etylenglykol.
Selskapet’s Agricultural Services segment kjøper, lagrer, renser og transporterer landbruksvarer, som for eksempel oljefrø, mais, hvete, milo, havre, ris og bygg – og videreselger disse varer som mat- og fôringredienser og råvarer.
ADM har også en s.k. Wild Wild Flavors and Specialty divisjon, som tilbyr smakstilsetninger, farger, søtstoffer og helsekost-ingredienser,nøtter, frukt, frø, belgfrukter og korn. Selskapet tilbyr også meglertjenester og forsikring til jordbrukere. Archer-Daniels-Midland ble stiftet i 1898 og har hovedkontor i Chicago, Illinois

Noen tørre tall ved handelen:

  • P/E: 12,38
  • Payout-ratio: 37,30
  • 10-year EPS growth: 8,42%
  • 10-year dividend growth: 12,3%
  • Annual Dividend Yield: 3,1%
  • Dividend increase: 40

Jeg kjøpte 48 akjser til en kurs $35.50 og med denne handelen øker jeg mitt årlige utbytte med $53,76…. men etter alle solemerker som kommer det en høyning før neste utbetaling på – skal man gjette $0,2 per aksje?

Målsetninger & strategi – 2016

profits-lean-leaderRaketter er fyrt opp. Champagne og annen morro fra i går ryddes bort.
Nyttårskonserten i stive hvite kjoler er ferdig, så mens noen hopper på ski og andre springer bortover på litt tynnere varianter, sitter man her og skal tenke litt i gjennom hvilke målsetninger man skal sette for det nye året og om det skal til noen justeringer på strategiene for 2016.
Da jeg laget denne posten i sommer – om strategivalg – så var målsetningene:
Sparing – NOK 1 000/mnd
Leieinntekter – NOK 2 000/mnd
Spilleinntekter – NOK 1 000/mnd
Utbytter – NOK 400/mnd
Det vil si totalt 3 400 hver måned

Tidlig i høst solgte jeg ut min andel av et firma – hvilket frigjorde en del kapital. Med denne fikk jeg blandt annet avviklet et lån, slik at jeg nå de siste månedene har kunnet høye sparingen til 3 000/mnd. I tillegg til at lånet ble borte, ble jeg også sittende igjen med litt kapital. Dette har jeg dyttet inn på aksjekontoen min og dermed gjort en del flere handler på slutten av året enn hva jeg hadde regnet med.
Dermed må jeg også justere litt på målsetningene jeg har satt:
Sparing – NOK 3 000/mnd
Leieinntekter – NOK 2 000/mnd
Spilleinntekter – NOK 1 500/mnd
Utbytter – NOK 885/mnd
Fond-sparing – NOK 1 000/mnd
Jeg høyer dermed den totale sparingen til 8 385 hver måned.

Den posten jeg er mest spent på er utbyttene. Det vil nok varriere veldig fra måned til måned enda. Spesielt siden flere av de norske bare betaler ut 1 gang i året.

1 000 til fond-sparing går hver måned inn på Odin Horisont via Sparebank 1. Dette er rett og slett en liten test jeg satte opp med min kompis i banken, som hadde sine synspunkter på hva som var smartest. For meg blir dette bare et bein til å stå på, så ble vi enig om å se og sammenligne resultatene årlig.
Jeg kommer også til å oppjustere beløpene jeg skal handle for. Tidligere så hadde jeg ikke noen spesiell grense på handel i Norge da kurtasjen er så lav, mens grensen var på 10 000 når jeg handlet i USA. Dette for å så raskt som mulig diversifisere porteføljen og for å få gjort handler regelmessig. Siden det ser ut til å komme inn ca 7 300/mnd til aksjer fremover, øker jeg dette til 15 000 i USA. For norske aksjer og fond fortsetter jeg vel uten beløpsgrense, men det kan fort bli 20 000 per handel der også.

Om alt dette slår til, vil det si at jeg kommer til å øke min markedsverdi med rundt regnet 100 000 i 2016. Fra å være en sløser som aldri har spart noen ting annet enn gode minner – til å kunne spare sånne beløp…. vel – klarer jeg det, så skal jeg jammen være fornøyd med egen utvikling.

Oppdatering – 2015

Money_2016_Happy_New_YearEt investeringsår er akkurat avsluttet, og – som alle andre – må også jeg sammenfatte året som gikk.
Jeg gjorde en liten konsolidering i sommer. Renset litt opp i strategier og planer. Målsetningnene jeg satte meg da var (resultater i parantes):

Målsetning 31.12.2015
 Sparing  14 000 (203 024)
 Leieinntekt  16 000 (17 000)
 Spilleinntekter  6 000 (9 500)
 Utbytte  3 200 (6 937)
 Totalt  39 200 (265 352)

Man kan vel trygt si at jeg kom i mål.
Totalt er det i dag 17 aksjeposisjoner til en verdi av NOK 187 883 og fondsplasseringer for 8 249. Det blir totalt 196 132 NOK i verdipapirer.
Det er klart at når det blir så stor forskjell fra hva jeg planla, så vil det også bli en litt annen strategi for 2016, men det kommer jeg tilbake til i et senere innlegg.

investment-320x202Først – utbyttet for Desember er slik:

  • SDIV: 10,63 NOK
  • BDI: 22,89 NOK
  • O: 36,69 NOK
  • JNJ: 66,90 NOK
  • BP: 179,05 NOK

Totalt Desember:
316,16 NOK
Totalt 2015:
6 937,25 NOK

Porteføljen min består 31/12 av:

2015Totalt sett har jeg altså gått i pluss med 0,47%
Det er ikke spesielt mye, men med tanke på at de siste handlene er gjort mot slutten av året – i en turbulent periode. Dessuten – aksjene er jo utbyttesaksjer, og mange har jeg ikke rukket å få noe utbetalt enda, så – det skal bli spennende å se hva 2016 gir.